Финансовая независимость (33-я страница)


12.03.2021	Всем добрый день. Многие старожилы меня помнят, как игрока Капов высоких лимитов, но их я уже давно забросил. В покер я по прежнему играю, в данный момент в 6+, но этот блог будет не про покер - он будет про инвестиции. Скажу честно - на мысль открыть блог меня натолкнуло чтение нескольких страниц блога Игоря (Меркатора). К сожалению уровень дискуссии мне показался низким. Сразу хочу сказать - его идея вложить деньги в широкий рынок сама по себе неплохая и это намного лучше чем перевести деньги в доллары и под подушку, лучше чем открыть вклад и лучше еще кучи вещей, но моя цель максимизация прибыли. Например в августе, когда я анализировал компании из индекса СНП500 по итогам с начала года - только около 50 компаний показывали рост, а остальные 450 были в минусе. Подавляющую часть роста индексу СНП500 (сиплому) - давал faamg (фейсбук, амазон, эпл, майкрософт и гугл). Основная проблема тех, кто инвестирует в весь индекс состоит в том, что они инвестируют в кучу компаний зомби (компании, которые работают в минус, но существуют за счет практически бесплатных кредитов). К слову сказать часть этих компаний бы давно прекратило существование, если бы не популярность различных индексных ETF, благодаря которым акции этих компаний кто-то покупает и на них есть спрос. Я считаю, что при инвестировании можно быть более гибким и играть на перекосах рынка. Например в сентябре в америке при цене нефти около 40 долларов большинство крупных нефтяных компаний (RDS, Vlo, PSX, XOM, COP, TOT и т.д.) укатали на уровень, когда цены на нефть были отрицательные. Это был яркий пример неэффективности рынка и вопрос был только, когда устранится эта неэффективность. Я начал откупать нефтяные компании, а они падали каждый день, я удивлялся и продолжал наращивать позиции. RDS я начал брать на уровнях 28 за акцию (нижняя точка 23, VLO на уровнях 50 за акцию (нижняя точка35) и т.д. Почему это происходило? на рынке была коррекция и некоторые сектора пролили больше чем нужно. RDS сейчас уже 44 доллара, а VLO 82 доллара, а еще все нефтяные компании платят огромные дивы 5-8%. На нижних точках покупки дивы были уже двузначные. При этом faang был уже прилично перекуплен по фундаменталу, а это примерно 20% индекса. В итоге когда начался рост нефтянка обогнала индекс в разы. Примерно такая же ситуация была в финансовом секторе - там я набирал позы в MTB и JPM (по факту все банки выросли примерно одинаково), но рынок обогнали прилично. Как итог - за прошлый год я обогнал индекс в несколько раз и это при том, что я полностью пропустил главное ралли года в faamg (мне все время казалось, что они перекуплены и будет откат). К слову я уверен, что откат будет обязательно и это вопрос времени. Как только ФРС намекнет, что будет повышать ставки начнется мощная коррекция, а ФРС это сделает когда будет расти инфляция, а это случится неизбежно при открытии экономики и возобновлении трат населением. В 2019 году я тоже обогнал индекс. Обгоню ли я в этом году - неизвестно, так как бета моего портфеля больше единицы и обгонять рынок я буду на растущем рынке (это к слову большинство периодов), на падающем падать я буду сильнее, но надеюсь, что смогу грамотно захеджировать риски. Оставлю тут свою реф ссылку для регистрации у фф https://tradernet.ru/anketa?utm_campaign=pfu1191136	+191
13.03.2021	С этим есть сложности, во-первых нет особого желания, во-вторых есть чисто технические сложности. Я не стал сводить в единый счет разных брокеров через сервисы типа интелинвеста, сначала хочу уменьшить количество позиций. Вот например так выглядит счет, где у меня портфель спаков (они все набраны на маленькие суммы для теста) Счет на котором облигации ВДО выглядит примерно так же. Выложу счет, который у меня во Фридом Финанс (тут хотя бы не так много позиций и нет кучи мелочи)	+50
17.03.2021	Сегодня я бы хотел обратить внимание на акции REIT (фонды недвижимости). Почему-то в нашей стране многие рассматривают варианты купить квартиру для инвестиций как нормальный, но при этом не рассматривают вариант купить акции рейтов, хотя для меня преимущества второго подхода очевидны. При покупке квартиры вы как правило не соблюдаете принцип диверсификации так как вы не можете купить объекты в разных городах и районах, а недвижимость в конкретном районе может подешеветь относительно рынка, плюс вы получаете головняк с частым поиском арендаторов, с текущим ремонтом и т.д. При покупке reit проще соблюсти принцип диверсификации - вы можете купить рейты на торговые моллы, медицинские центры, жилую недвижимость, склады, сотовые вышки и даже на частные тюрьмы. Обязанность рейтов выплачивать дивы в размере не меньше 90% от прибыли, поэтому это прежде всего дивидендная история. Я опубликую пост про рейты (не мой, но зачем писать самому, если это кто-то сделал уже за тебя и сделал хорошо) Сегодня предлагаю поговорить об инвестировании в REIT. Напомню, REIT (Real Estate Investment Trust) – это инвестиционный фонд недвижимости. Речь идет о фондах, которые покупают или строят объекты недвижимости, а затем или сдают их в аренду, или продают. Основная идея инвестирования в REIT заключается в том, что инвесторы, покупая акции таких компаний, в последующем получают дивиденды от доходов, полученных фондом. 📌Основные разновидности REITs: ✅Долевые (Equity) – недвижимость покупается в собственность с целью последующей сдачи в аренду. Таких фондов на рынке большинство. ✅Ипотечные (Mortgage) – вложения инвестиций в кредитование ипотечного жилья. Это более рискованный инструмент. ➕Главные преимущества REITs: 1️⃣Ликвидность. Акции можно купить и продать в любой момент, в отличие от покупки/продажи реальной недвижимости. 2️⃣Диверсификация портфеля. Акции REIT мало зависят от текущего положения дел на фондовом рынке. Зачастую все происходит в обратном направлении: если другие секторы фондового рынка падают – акции REIT растут. Часто фонды имеют в составе недвижимость в разных странах по всему миру. Это позволит тебе сбалансировать свой портфель на случай непредвиденных рисков. 3️⃣Прозрачность. Состав активов каждого REIT доступен для каждого инвестора. Все изменения в его составе мы можем увидеть в любое время на сайте управляющей компании. Каждый REIT должен соответствовать строгим правилам, регулирующим минимальное количество инвесторов, стоимость активов, вложенных в недвижимость, и другие параметры. Соблюдение этих правил постоянно контролируется на законодательном уровне. 4️⃣Выплата дивидендов. Согласно требованиям законодательства, REITs должны выплачивать не менее 90% чистой прибыли в виде дивидендов. Зачастую выплаты составляют все 100% с целью избежать уплаты корпоративного налога. В последнее время дивидендная доходность многих REITs составляет 5–6% в долларах. 5️⃣Эффективность инвестиций. За последние двадцать лет доходность от инвестиций в REIT оказалась значительно выше, чем индекс S&P 500 или доходность от корпоративных облигаций США. Если добавить к этому постоянно растущие цены на акции REIT, мы получаем сверхвыгодные вложения. 🔎Вывод Инвестиции в REIT дают возможность инвестировать в мировые объекты недвижимости, имея довольно небольшой капитал. Дополнительно вы получаете еще один защитный актив, по аналогии с золотом, несущий с собой высокую дивидендную доходность и практически постоянно растущую стоимость акций. Именно поэтому я рекомендую вам диверсифицировать портфель, и если вы еще не начали – включить акции REIT в свой портфель.	+43
12.03.2021	А теперь несколько практических рекомендаций к чему стоит на мой взгляд присмотреться: Америка: 1. Intel - по сравнению с другими полупроводниками очень дешев и это при том, что прибыль Интела больше, чем у остальных вместе взятых, к тому же на разработки тратит больше остальных. Так что их проблемы временные и за несколько лет думаю решаться 2. AMT - это рейт на вышки сотовой связи - прилично просел в последнее время, но сотовая связь 5g будет развиваться и без вышек не обойтись 3. золото GLD - итф на золото, Nem - золотодобытчик и сюда же SLV - итф на серебро (серебро отстало от золота в прошлом году) 4. AT@T - телеком, я их использую как облиги (стабильные дивы в районе 7%) и цена акций почти не меняется даже в период коррекций - очень низкая бета к рынку 5. Из технологий мне очень нравится AYX - коррекция почти 50%, а это лидер в своем сегменте. При росте рынка будет расти быстрее рынка Россия: Я знаю, что многие не доверяют рублю, но при текущей цене на нефть рубль фундаментально недооценен ( в 2020 году при цене на нефть около 60 рубль был 62 за доллар). Сейчас нефть 68. Сегодняшний курс рубля объясняется возможностью введения санкций против госдолга РФ, а конкретно запрета покупать российские ОФЗ на вторичке. Если санкции введут, то привет трехзнак, но вероятность этого я бы оценил как невысокую и тогда первая цель это 68 рублей за доллар К сожалению большинство российских акций на хаях, поэтому рекомендаций не так много 1. FIVE (пятерочка и перекресток) - защитный сектор, а это лидер рынка, который развивается очень хорошими темпами. Цена в районе 2400-2450 очень привлекательная. На падении просядет значительно меньше остального рынка. В пандемию при обвале рынка даже был небольшой рост 2. Hydr - руссгидро, еще один защитный актив. Кап затраты будут снижаться и компания в ближайшие годы начнет увеличивать прибыль и платить дивы 3. SNGSP - префы СНГ, самая загадочная компания, которая стоит в разы меньше чем имеет кеша на своих счетах. Тут все просто - за 2020 год будет валютная переоценка, которая будет во много раз больше прибыли и компания заплатит дивы 18-20%. В идеале было набирать по 37 рублей, но 40 думаю все еще хорошая цена 4. Золотодобытчики (Полюс PLZL и Полиметал POLY). У Полюса самая дешевая себестоимость добычи в мире. Сам держу с цен еще 5к за акцию, сейчас уже 14к, но при росте инфляции золото обычно хорошо растет) 5. Mail - мне компания не очень нравится, но по фундаменталу есть недооценка и поддержка на уровне 1800 очень сильная	+43
15.08.2023	Ух, хорошо отдохнули в старой дружной компании.	+27

12.03.2021

Всем добрый день. Многие старожилы меня помнят, как игрока Капов высоких лимитов, но их я уже давно забросил. В покер я по прежнему играю, в данный момент в 6+, но этот блог будет не про покер - он будет про инвестиции. Скажу честно - на мысль открыть блог меня натолкнуло чтение нескольких страниц блога Игоря (Меркатора). К сожалению уровень дискуссии мне показался низким. Сразу хочу сказать - его идея вложить деньги в широкий рынок сама по себе неплохая и это намного лучше чем перевести деньги в доллары и под подушку, лучше чем открыть вклад и лучше еще кучи вещей, но моя цель максимизация прибыли. Например в августе, когда я анализировал компании из индекса СНП500 по итогам с начала года - только около 50 компаний показывали рост, а остальные 450 были в минусе. Подавляющую часть роста индексу СНП500 (сиплому) - давал faamg (фейсбук, амазон, эпл, майкрософт и гугл). Основная проблема тех, кто инвестирует в весь индекс состоит в том, что они инвестируют в кучу компаний зомби (компании, которые работают в минус, но существуют за счет практически бесплатных кредитов). К слову сказать часть этих компаний бы давно прекратило существование, если бы не популярность различных индексных ETF, благодаря которым акции этих компаний кто-то покупает и на них есть спрос. Я считаю, что при инвестировании можно быть более гибким и играть на перекосах рынка. Например в сентябре в америке при цене нефти около 40 долларов большинство крупных нефтяных компаний (RDS, Vlo, PSX, XOM, COP, TOT и т.д.) укатали на уровень, когда цены на нефть были отрицательные. Это был яркий пример неэффективности рынка и вопрос был только, когда устранится эта неэффективность. Я начал откупать нефтяные компании, а они падали каждый день, я удивлялся и продолжал наращивать позиции. RDS я начал брать на уровнях 28 за акцию (нижняя точка 23, VLO на уровнях 50 за акцию (нижняя точка35) и т.д. Почему это происходило? на рынке была коррекция и некоторые сектора пролили больше чем нужно. RDS сейчас уже 44 доллара, а VLO 82 доллара, а еще все нефтяные компании платят огромные дивы 5-8%. На нижних точках покупки дивы были уже двузначные. При этом faang был уже прилично перекуплен по фундаменталу, а это примерно 20% индекса. В итоге когда начался рост нефтянка обогнала индекс в разы. Примерно такая же ситуация была в финансовом секторе - там я набирал позы в MTB и JPM (по факту все банки выросли примерно одинаково), но рынок обогнали прилично. Как итог - за прошлый год я обогнал индекс в несколько раз и это при том, что я полностью пропустил главное ралли года в faamg (мне все время казалось, что они перекуплены и будет откат). К слову я уверен, что откат будет обязательно и это вопрос времени. Как только ФРС намекнет, что будет повышать ставки начнется мощная коррекция, а ФРС это сделает когда будет расти инфляция, а это случится неизбежно при открытии экономики и возобновлении трат населением. В 2019 году я тоже обогнал индекс. Обгоню ли я в этом году - неизвестно, так как бета моего портфеля больше единицы и обгонять рынок я буду на растущем рынке (это к слову большинство периодов), на падающем падать я буду сильнее, но надеюсь, что смогу грамотно захеджировать риски. Оставлю тут свою реф ссылку для регистрации у фф https://tradernet.ru/anketa?utm_campaign=pfu1191136

+191

13.03.2021

С этим есть сложности, во-первых нет особого желания, во-вторых есть чисто технические сложности. Я не стал сводить в единый счет разных брокеров через сервисы типа интелинвеста, сначала хочу уменьшить количество позиций. Вот например так выглядит счет, где у меня портфель спаков (они все набраны на маленькие суммы для теста) Счет на котором облигации ВДО выглядит примерно так же. Выложу счет, который у меня во Фридом Финанс (тут хотя бы не так много позиций и нет кучи мелочи)

+50

17.03.2021

+43

12.03.2021

А теперь несколько практических рекомендаций к чему стоит на мой взгляд присмотреться: Америка: 1. Intel - по сравнению с другими полупроводниками очень дешев и это при том, что прибыль Интела больше, чем у остальных вместе взятых, к тому же на разработки тратит больше остальных. Так что их проблемы временные и за несколько лет думаю решаться 2. AMT - это рейт на вышки сотовой связи - прилично просел в последнее время, но сотовая связь 5g будет развиваться и без вышек не обойтись 3. золото GLD - итф на золото, Nem - золотодобытчик и сюда же SLV - итф на серебро (серебро отстало от золота в прошлом году) 4. AT@T - телеком, я их использую как облиги (стабильные дивы в районе 7%) и цена акций почти не меняется даже в период коррекций - очень низкая бета к рынку 5. Из технологий мне очень нравится AYX - коррекция почти 50%, а это лидер в своем сегменте. При росте рынка будет расти быстрее рынка Россия: Я знаю, что многие не доверяют рублю, но при текущей цене на нефть рубль фундаментально недооценен ( в 2020 году при цене на нефть около 60 рубль был 62 за доллар). Сейчас нефть 68. Сегодняшний курс рубля объясняется возможностью введения санкций против госдолга РФ, а конкретно запрета покупать российские ОФЗ на вторичке. Если санкции введут, то привет трехзнак, но вероятность этого я бы оценил как невысокую и тогда первая цель это 68 рублей за доллар К сожалению большинство российских акций на хаях, поэтому рекомендаций не так много 1. FIVE (пятерочка и перекресток) - защитный сектор, а это лидер рынка, который развивается очень хорошими темпами. Цена в районе 2400-2450 очень привлекательная. На падении просядет значительно меньше остального рынка. В пандемию при обвале рынка даже был небольшой рост 2. Hydr - руссгидро, еще один защитный актив. Кап затраты будут снижаться и компания в ближайшие годы начнет увеличивать прибыль и платить дивы 3. SNGSP - префы СНГ, самая загадочная компания, которая стоит в разы меньше чем имеет кеша на своих счетах. Тут все просто - за 2020 год будет валютная переоценка, которая будет во много раз больше прибыли и компания заплатит дивы 18-20%. В идеале было набирать по 37 рублей, но 40 думаю все еще хорошая цена 4. Золотодобытчики (Полюс PLZL и Полиметал POLY). У Полюса самая дешевая себестоимость добычи в мире. Сам держу с цен еще 5к за акцию, сейчас уже 14к, но при росте инфляции золото обычно хорошо растет) 5. Mail - мне компания не очень нравится, но по фундаменталу есть недооценка и поддержка на уровне 1800 очень сильная

+43

15.08.2023

Ух, хорошо отдохнули в старой дружной компании.

+27


Mercator	Бизнесмен Максим теперь Инвестор Максим.	+70
Soul	Серьезный вопрос. Почему вы решили, что вы или кто-то другой бъет индекс? Со стороны это выглядит неубедительным и очень похоже на азарт новичка, который решил что покер это изи мани, после того как выучил шанс собрать флеш дро с флопа или прочитал Харингтона. То есть какую-то информацию и знание он действительно получил, что-то действительно понимает, но этого явно недостаточно, чтобы стать плюсовым регом. Почему ваше понимание, что "нефть обязательно отрастет" не из той же оперы? Я думаю всех были длинные стрики в покере. Как положительные так и отрицательные. Я сейчас поигрываю в Лигу Легенд и у меня бывают стрики по 20 побед подряд и 20 поражений подряд, когда я играю на своем MMR. На рынке и в целом в мировой экономике продолжительность циклов или "стриков" измеряется годами. Поэтому нельзя взять результаты свои даже за 5 или даже 10 лет, увидеть что ты побил индекс и из этого сделать вывод, что ты бьешь индекс на дистанции. Это как делать вывод о том, что ты плюсовой рег в покере после 2000 раздач. То есть какую-то информацию это дает, но недостаточно для одназначных выводов. Я рассуждаю так. Почему я буду бить рынок? Рассуждениями о недоцененной нефтянке, которая обязательно отрастет? Или рассуждения свои о биотехе? Ну блин, это же супер нубский уровень. Это как выучить, что трипс больше пары в покере и пойти разрывать нл100.	+54
mewezaso	Сразу отвечу на несколько очевидных вопросов. 1) Это портфель только в Тинькофф, с начала марта этого года, поэтому такой большой разброс в процентных долях(это не индекс Воланда, обыгрывающий рынок даром). Мне дали тогда индивидуальную прому, она достаточно копеечная, но получилось что я довольно долго могу покупать акции вообще без комиссий, учитывая что у меня бесплатный премиум статус. Как я понимаю, такие промы предлагают иногда персональные менеджеры сами, особого смысла просить их нет. 2) Сама компания мне нравится, причем почти все их продукты. 3) Акции держать там не опасаюсь. 4) Распределение портфеля, и сам состав акций копировать ни в коем случае не надо. Я понимаю, почему купил конкретные акции, в какой момент, в каком объёме, и когда буду их продавать - вы же этой информацией не обладаете. Второй важный момент, что на условной просадке в 50%, я просто докуплю акций на нужную сумму, без особых переживаний на этот счет(ну или скину предбанкротную компанию), а как показывает опыт, абсолютное большинство людей воспринимают это значительно хуже. 5) На тинькове я держу только акции, так как ЛДВ не распространяется на все внебиржевые фонды. Сама по себе эта льгота, довольно сильный аргумент покупать и держать акции именно у российского брокера, так как с ней на дистанции в 3-10 лет укатать условный VOO элементарно, слишком большая фора. То, на что ЛДВ не распространяется, надо держать строго в IB/других надежных иностранных брокерах, ибо диверсификация наше всё). 6) Цифра прибыльности тут показывает только прибыль по лежащим в портфеле на текущий момент акциям, наша суммарная прибыль(портфель+прибыль от продаж) фиксируется в аналитике, а не здесь.Это счет ИИС, тут есть вычет типа Б, поэтому его я выделил для более активной торговли (пока в рамках небольшого эксперимента, потому что у меня нет уверенности что в этом есть существенное ЕВ).	+51
Леха	А4	+50
Levind	Ну это тупо неуважение к собеседнику, сделать резкое заявление, а вместо аргументов отправить что-то читать или смотреть добавив дешёвую манипуляцию, что только лень помешает это сделать. Зачастую за такой позицией кроется, что человек не может своими словами объяснить о чем речь, но его так впечатлили доводы из его источника, что он их принял за истину и уверен, что других людей этот источник приведёт к таким же выводам.	+49

Mercator

Бизнесмен Максим теперь Инвестор Максим.

+70

Soul

Серьезный вопрос. Почему вы решили, что вы или кто-то другой бъет индекс? Со стороны это выглядит неубедительным и очень похоже на азарт новичка, который решил что покер это изи мани, после того как выучил шанс собрать флеш дро с флопа или прочитал Харингтона. То есть какую-то информацию и знание он действительно получил, что-то действительно понимает, но этого явно недостаточно, чтобы стать плюсовым регом. Почему ваше понимание, что "нефть обязательно отрастет" не из той же оперы? Я думаю всех были длинные стрики в покере. Как положительные так и отрицательные. Я сейчас поигрываю в Лигу Легенд и у меня бывают стрики по 20 побед подряд и 20 поражений подряд, когда я играю на своем MMR. На рынке и в целом в мировой экономике продолжительность циклов или "стриков" измеряется годами. Поэтому нельзя взять результаты свои даже за 5 или даже 10 лет, увидеть что ты побил индекс и из этого сделать вывод, что ты бьешь индекс на дистанции. Это как делать вывод о том, что ты плюсовой рег в покере после 2000 раздач. То есть какую-то информацию это дает, но недостаточно для одназначных выводов. Я рассуждаю так. Почему я буду бить рынок? Рассуждениями о недоцененной нефтянке, которая обязательно отрастет? Или рассуждения свои о биотехе? Ну блин, это же супер нубский уровень. Это как выучить, что трипс больше пары в покере и пойти разрывать нл100.

+54

mewezaso

Сразу отвечу на несколько очевидных вопросов. 1) Это портфель только в Тинькофф, с начала марта этого года, поэтому такой большой разброс в процентных долях(это не индекс Воланда, обыгрывающий рынок даром). Мне дали тогда индивидуальную прому, она достаточно копеечная, но получилось что я довольно долго могу покупать акции вообще без комиссий, учитывая что у меня бесплатный премиум статус. Как я понимаю, такие промы предлагают иногда персональные менеджеры сами, особого смысла просить их нет. 2) Сама компания мне нравится, причем почти все их продукты. 3) Акции держать там не опасаюсь. 4) Распределение портфеля, и сам состав акций копировать ни в коем случае не надо. Я понимаю, почему купил конкретные акции, в какой момент, в каком объёме, и когда буду их продавать - вы же этой информацией не обладаете. Второй важный момент, что на условной просадке в 50%, я просто докуплю акций на нужную сумму, без особых переживаний на этот счет(ну или скину предбанкротную компанию), а как показывает опыт, абсолютное большинство людей воспринимают это значительно хуже. 5) На тинькове я держу только акции, так как ЛДВ не распространяется на все внебиржевые фонды. Сама по себе эта льгота, довольно сильный аргумент покупать и держать акции именно у российского брокера, так как с ней на дистанции в 3-10 лет укатать условный VOO элементарно, слишком большая фора. То, на что ЛДВ не распространяется, надо держать строго в IB/других надежных иностранных брокерах, ибо диверсификация наше всё). 6) Цифра прибыльности тут показывает только прибыль по лежащим в портфеле на текущий момент акциям, наша суммарная прибыль(портфель+прибыль от продаж) фиксируется в аналитике, а не здесь.Это счет ИИС, тут есть вычет типа Б, поэтому его я выделил для более активной торговли (пока в рамках небольшого эксперимента, потому что у меня нет уверенности что в этом есть существенное ЕВ).

+51

Леха

А4

+50

Levind

Ну это тупо неуважение к собеседнику, сделать резкое заявление, а вместо аргументов отправить что-то читать или смотреть добавив дешёвую манипуляцию, что только лень помешает это сделать. Зачастую за такой позицией кроется, что человек не может своими словами объяснить о чем речь, но его так впечатлили доводы из его источника, что он их принял за истину и уверен, что других людей этот источник приведёт к таким же выводам.

+49


Mercator	37
Radzha	25
HuanXIV	18
Julio	18
barbeysize	14

По дате По рейтингу

Только автор

← 1 12 32 33 34 35 43 →

Mercator
Профиль Личное сообщение

Pro-друг GipsyTeam

Модератор

На сайте: 14 лет

4,963
34,331

Julio, и тебя жду.

34/37

Ссылка скопирована
14.03.2023 15:10

Ответить Цитировать

9
Julio
Профиль Личное сообщение

Дед-душнила

Заблокирован

На сайте: 12 лет

36,777
56,261

Цитата (Mercator @ 14.03.23)
Julio, и тебя жду.

"из двух спорящих один оказывается подлецом, другой - дураком" (с) народная мудрость.

Поскольку мы вряд ли с тобой еще будем спорить, лонгридом под спойлером изложу свои мысли по этому поводу.

Думаю, что ты очень хорошо изучил статистику по S&P.
Полагаю, что вступая в спор, ты хорошо знал, что по статистике S&P 6 из 7 лет растет, и только 1 из 7 раз падает по итогам года.
Только этим фактом (знание статистики) я и могу объяснить тот факт. что ты согласился на пари с коэффициентом 3 к 1 .

Для человека, знающего статистику "1 раз из семи", ЕВ этого пари выглядит как (6\7)*1 - (1\7)*3 = + 3\7 от размера моей ставки.

Так же я предполагаю, что будучи бывшим проф. игроком в покер, ты хорошо разбираешься в теории вероятностей.
И знаешь, что если шесть раз подряд выпал орел, то вероятность выпадения орла седьмой раз все равно составляет 1\2

Почему? Потому что игра в орлянку есть цепь независимых событий.

Но в инвестициях это не так. Инвестиции и трейдинг "чуть" сложнее, чем орлянка.

И события (в том числе результат годового роста индекса) не могут считаться независимыми.
Например, хороший однократный буст экономики может привести к трехлетнему , а то и пятилетнему росту.
А какой-то кризис может привести к даунсвингу на протяжении двух и более лет.

Но даже и без фундаментально серьезных событий рост или падение индексов не может считаться независимым. Хуже того, в отсутствии новостей движение индексов как раз очень зависимое.
Весь технический анализ , все эти мувинг эвереджи, поддержки - сопротивления, индексы Эр-си-ай, показатели перепроданности - перекупленности есть не что иное , как изучение воздействия прошлых движений на нынешнее движение.

Когда новостей и движущих факторов нет, то значительную роль играют предыдущие события.
Люди иррациональны, и очень часто они начинают продавать по причине "что-то он слишком намного выросло" и покупать по причине обратной.

Именно на этом я и основывался вступая в этот спор.
Я вступал в него не на голом месте, а после годового роста индекса на 20+% процентов.

Я тоже изучал статистику, и из нее почерпнул, что после такого роста индекс падает в 40% случаев, а растет в 60%
Причем он растет если предыдущий рост был обеспечен бустом экономики, и падает, если рост был по техничесим причинам.

В 2022 году именно так и было = индекс вырос на 20% не потому, что в экономике все хорошо, а потому, что до этого он сильно упал из-за ковида. То есть налицо зависимость от предыдущих движений.

Поэтому для меня этот спор был совершенно другим с точки зрения ЕВ, а именно 0.4 * 3 - 0.6 * 1 = + 0.6 от моей ставки. а то и еще лучше, учитывая беспричинный предыдущий рост.

Ну собственно, я и победил.
Считаю, что в этом споре подлецом был именно я, потому что мои расчеты ЕВ были точнее.

Соответственно , о наших возможных дальнейших спорах, которых, скорее всего не будет.

Когда индекс за год вырастет на 20%, я, само собой , опять приду к тебе.
Снова поспорить с коэффициентом 3 к 1 на годовое падение.
Но полагаю, что ты вряд ли согласишься принять спор на таких условиях.

Сегодня я не готов спорить с тобой даже на этих условиях. Потому что , как я и писал, индекс 2 раза подряд падает раз в 22 года, а кэф 1 к 22 или выше ты мне точно не дашь.

1 к 1 я не буду спорить никогда, я не занимаюсь шортом индекса, как ТС, я на этом обжегся давно, и я плохо понимаю шорты.
Почему все это написал?
Чтобы ты не думал, что я отказываюсь спорить.
На предыдущих условиях (3 к 1) я спорить готов.....после годового роста на 20+ процентов.
Хочу продолжать быть подлецом.

Обращение к ТСу - если вдруг тебе покажется, что мои посты неуместны в твоем блоге или что их слишком много, тебе нужно лишь только подмигнуть или еще как-то намекнуть. Чту чужое пространство.
Спасибо за понимание.

17/18

Ссылка скопирована
15.03.2023 12:19

Ответить Цитировать

4
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Закрыл шорт по СНП500 в небольшой минус. Всех пообещали спасти, никакого коллапса похоже в этот раз не будет. Не страшно, бывают сделки когда теряешь 2%-5%, но в случае успеха получаешь 20%+.

Закрыл фьюч по доллару на ММВБ в очень хороший плюс (примерно 10%). Начинается налоговый период и по технике 77 долларов сильное сопротивление. Хочу откупить обратно во второй половине апреля. если дадут дешевле 74-х.

273/389

Ссылка скопирована
17.03.2023 17:28

Ответить Цитировать

5
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Цитата (Julio @ 15.03.23)

Обращение к ТСу - если вдруг тебе покажется, что мои посты неуместны в твоем блоге или что их слишком много, тебе нужно лишь только подмигнуть или еще как-то намекнуть. Чту чужое пространство.
Спасибо за понимание.

Всегда рад твоим постам

274/389

Ссылка скопирована
17.03.2023 17:30

Ответить Цитировать

7
Julio
Профиль Личное сообщение

Дед-душнила

Заблокирован

На сайте: 12 лет

36,777
56,261

Цитата (Mongoose @ 17.03.23)
Закрыл шорт по СНП500 в небольшой минус.
Умение признать себя неправым и вовремя выйти из позиции, когда изменилась ситуация, не допуская катастрофических убытков = именно это и отличает грамотного трейдера от неграмотного.
НЕИМХО (с)

18/18

Ссылка скопирована
17.03.2023 18:32

Ответить Цитировать

11
Mercator
Профиль Личное сообщение

Pro-друг GipsyTeam

Модератор

На сайте: 14 лет

4,963
34,331

Купил доширак.

35/37

Ссылка скопирована
17.03.2023 21:00

Ответить Цитировать

8
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Эх, на этой неделе будет отпуск и наконец-то поеду на Пхукет - давно там не был, а раньше очень нравилось там.

275/389

Ссылка скопирована
28.03.2023 16:30

Ответить Цитировать

6
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Вернулся в Москву.

Продал почти все фьючи на доллар в районе 81-82. Жду укрепления рубля в район 77. Российский рынок конечно уже очень хорошо вырос, но нефтянку и некоторые другие акции продолжаю держать дальше.

Сейчас рассматриваю варианты покупки адр Новатэка, Тинькофф, Яндекса, VK за пределами РФ с дисконтом около 50%. Комиссии брокеров по таким сделкам конечно не радуют.

276/389

Ссылка скопирована
18.04.2023 16:50

Ответить Цитировать

6
ResidentEve
Профиль Личное сообщение

Активный

На сайте: 4 года

42
313

Сейчас рассматриваю варианты покупки адр Новатэка, Тинькофф, Яндекса, VK за пределами РФ с дисконтом около 50%. Комиссии брокеров по таким сделкам конечно не радуют.
Привет! А можешь чуть подробнее раасказать? Я правильно понял - это ты про, к примеру, тикер на IB TCS, который на NYSE торгуется? Что потом делать с этими адр? Думаешь, их выкупят по полной стоимости? Я покупать не пробовал, какие там комиссии?)

1/2

Ссылка скопирована
18.04.2023 23:58

Ответить Цитировать

3
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Цитата (ResidentEve @ 18.04.23)
Привет! А можешь чуть подробнее раасказать? Я правильно понял - это ты про, к примеру, тикер на IB TCS, который на NYSE торгуется? Что потом делать с этими адр? Думаешь, их выкупят по полной стоимости? Я покупать не пробовал, какие там комиссии?)
Покупаем за пределами РФ, есть даже вариант в Казахстане. Надеюсь в этом году дадут их расконвертировать. Комиссии разные. Например в Атоне 5% за сделку +0,2% управление и 10% фи саксесс. Минимальная сумма сделки 50кк. Есть варианты попроще типа армянского брокера и комиссии меньше, но расконвертацией тогда надо заниматься самому.

277/389

Ссылка скопирована
20.04.2023 12:27

Ответить Цитировать

3
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Купили в итоге Новатэк через Атон. Подавались примерно на 60кк рублей. Аллокация составила 81%. На див отсечку вроде успеваем. Комиссии конечно конские.

278/389

Ссылка скопирована
27.04.2023 14:06

Ответить Цитировать

6
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Парни, может кто сталкивался с такой проблемой.

Мне брокер IG закрыл счет по понятным причинам. Теперь пытаюсь вывести деньги, но Казахский банк отклоняет перевод. Есть ли какие-то другие способы получения средств, потому что поддержка там явно не на высоте.

279/389

Ссылка скопирована
24.05.2023 10:43

Ответить Цитировать

1
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Цитата (Mongoose @ 16.01.23)
Давно ничего не писал - "супер" идей у меня нет.

В конце года взял в Америке: UPST, S, U - это все высокотехнологичные компании, которые прилично упали в прошлом году, но в их рост я верю, хотя возможно до прошлых пиков они и не дойдут, но рост в 3-5 раз реален

В РФ активно брал сбер в конце года,а в начале года взял энергетиков FEES - после их объединения. Тут я взял по 0,084 с целью 0,12. Считаю, что довольно безопасная сделка, так как сильное движение вниз тут маловероятно.

Из трех американских бумаг, которые взял - UPST вырос на 100% (очень хочется часть продать, хотя верю в их цену под 100 долларов, сейчас цена 25), S выросли на 35% (ничего не делаю), а U упали на 20% (докупил еще).

По РФ все выросло очень сильно, часть бумаг продал, но сбер и энергетиков пока держу.

280/389

Ссылка скопирована
24.05.2023 12:38

Ответить Цитировать

7
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Пару мыслей про российский рынок.
С одной стороны уже сильно выросли, с другой стороны на рынке сейчас все решает ликвидность, а ее идет приток за счет див сезона (сбер, лукойл, впереди Роснефть). Меня смущает, что на рынке на 75% это физики и при любой негативной новости начнется паника (из наиболее вероятного негатива это удачное наступление ВСУ).
Держу сбер, энергетиков, Х5, Транснефть.
В начале неделе взял чисто спекулятивно Роснефть и Магнит на небольшие суммы.

Итог: уверен, что коррекция летом будет, вопрос только когда и с каких уровней.

281/389

Ссылка скопирована
01.06.2023 11:44

Ответить Цитировать

9
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Приходит много вопросов про курс рубль/доллар. Что будет.

Мое мнение что курс вернется в диапазон 75-80 в течение этого года. Факторов много и часто они оказывают противоположное воздействие. Основные - рецессия в Европе и снижение цен на энергоносители, поднятие ключевой ставки ЦБ РФ, и пожалуй самое главное - курс нужен стабильный во всяком случае до выборов.

282/389

Ссылка скопирована
13.06.2023 17:16

Ответить Цитировать

2
Mercator
Профиль Личное сообщение

Pro-друг GipsyTeam

Модератор

На сайте: 14 лет

4,963
34,331

Цитата (Mongoose @ 13.06.23)
Мое мнение что курс вернется в диапазон 75-80 в течение этого года.
Если это следует читать как "С вероятностью более 50% в течение этого года будет хотя бы один день, когда курс доллара будет в диапазоне 75-80", то тут ничего удивительного, просто диспа.

А если читать так, как прочитали почти все, а именно "Я, Максим Батькович, прогнозирую, что курс доллара упадет до 75-80 и там закрепится на довольно продолжительное время (от месяца до полугода и более)", то я предлагаю пари. Выбирай любой день до конца года и если в этот день курс будет 75-80, ты выиграл. Если 80+, то выиграл я. Если менее 75, расход. Хотя что уж там, если менее 75, то ты победил, окей. Пари 1:1.

Я это к чему. Если ты не примешь пари, значит, ты полагаешь, что вероятность того, что в любой отдельный день твой прогноз неверен, более 50%.

36/37

Ссылка скопирована
13.06.2023 21:55

Ответить Цитировать

6
1eon
Профиль Личное сообщение

Увлеченный

На сайте: 12 лет

262
1,156

1/1

Ссылка скопирована
13.06.2023 23:03

Ответить Цитировать

37
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Mercator, Тут вроде все серьезные люди и дружат с теорией вероятности. Ставить на конкретный день на курс, который отличается от сегодняшнего минусово. Это примерно как я тебе предложу - выбирай любой день в этом году что курс будет 90+ (сегодня был как раз 85 и меньше 80 и больше 90 равновеликие величины)

Мой посыл больше тем кто торгует фьючами, что сейчас время продавать и будет возможность в этом году откупить ниже (для этого достаточно и одного дня). Верный побочный индикатор этой теории - июньский фьюч был сегодня на 200 рублей дороже биржевого курса, а вот сентябрьский на 1000 дешевле, это значит что рынок не верит в такой курс рубля.

P.S. Да, я кстати считаю что курс 75-80 будет держаться несколько месяцев, но ставить на это 1 к 1 при текущем курсе конечно же минусово

283/389

Ссылка скопирована
14.06.2023 17:20

Ответить Цитировать

10
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Транснефть то как сегодня порадовала!

Транснефть объявила дивиденды.
16 665,2 руб. на одну привилегированную акцию рекомендовал выплатить совет директоров Транснефти в качестве дивидендов по результатам 2022 г.

Если что прогноз был 7к-9к на акцию.

Продал сегодня 2/3 позы по 143500, цена покупки была чуть выше 84к. Плюс 70%!

284/389

Ссылка скопирована
14.06.2023 17:44

Ответить Цитировать

21
Автор темы
Mongoose Автор темы
Профиль Личное сообщение

Местный

На сайте: 14 лет

1,240
7,573

Цитата (Mongoose @ 01.06.23)
Пару мыслей про российский рынок.
С одной стороны уже сильно выросли, с другой стороны на рынке сейчас все решает ликвидность, а ее идет приток за счет див сезона (сбер, лукойл, впереди Роснефть). Меня смущает, что на рынке на 75% это физики и при любой негативной новости начнется паника (из наиболее вероятного негатива это удачное наступление ВСУ).
Держу сбер, энергетиков, Х5, Транснефть.
В начале неделе взял чисто спекулятивно Роснефть и Магнит на небольшие суммы.

Итог: уверен, что коррекция летом будет, вопрос только когда и с каких уровней.

Закрыл спекулятивные Магнит (+15%) и Роснефть (+21%). Из спекулятивных остался только ВТБ и немного Глобалтранса.
Возможно конечно и сходим на 3000 по ММВБ, но коррекция уже просится. Некоторые компании в том числе нефтяники стоят уже дороже чем перед началом СВО, и это при уменьшении добычи, потере важного рынка сбыта и дисконтом сорта Юралс к Брент порядка 20-ти долларов. Геополитические риски вряд ли меньше чем в 2021 году. По мне это неэффективность рынка.

285/389

Ссылка скопирована
19.06.2023 10:58

Ответить Цитировать

10

← 1 12 32 33 34 35 43 →

Подписаться на обновления темы по почте

2 человека читают эту тему (1 пользователь, 1 гость):

garryson

Форум GipsyTeam Кэш-игра Безлимитный холдем/PLO — от NL400 и выше Дневники кэш-игроков от NL400 и выше

Войти или зарегистрироваться

Зачем регистрироваться на GipsyTeam?

Вы сможете оставлять комментарии, оценивать посты, участвовать в дискуссиях и повышать свой уровень игры.
Если вы предпочитаете четырехцветную колоду и хотите отключить анимацию аватаров, эти возможности будут в настройках профиля.
Вам станут доступны закладки, бекинг и другие удобные инструменты сайта.
На каждой странице будет видно, где появились новые посты и комментарии.
Если вы зарегистрированы в покер-румах через GipsyTeam, вы получите статистику рейка, бонусные очки для покупок в магазине, эксклюзивные акции и расширенную поддержку.