Статистика
Всего постов
854
242,866 просмотров
Новых постов
+2
0 в день
Лучшие посты автора
Лучшие посты читателей
Самые активные читатели
| Mercator | 37 |
| Radzha | 25 |
| HuanXIV | 18 |
| Julio | 18 |
| barbeysize | 14 |
-
-
Mongoose, Тут пока оставлю резерв
-
А теперь несколько практических рекомендаций к чему стоит на мой взгляд присмотреться:
Америка:
1. Intel - по сравнению с другими полупроводниками очень дешев и это при том, что прибыль Интела больше, чем у остальных вместе взятых, к тому же на разработки тратит больше остальных. Так что их проблемы временные и за несколько лет думаю решаться
2. AMT - это рейт на вышки сотовой связи - прилично просел в последнее время, но сотовая связь 5g будет развиваться и без вышек не обойтись
3. золото GLD - итф на золото, Nem - золотодобытчик и сюда же SLV - итф на серебро (серебро отстало от золота в прошлом году)
4. AT@T - телеком, я их использую как облиги (стабильные дивы в районе 7%) и цена акций почти не меняется даже в период коррекций - очень низкая бета к рынку
5. Из технологий мне очень нравится AYX - коррекция почти 50%, а это лидер в своем сегменте. При росте рынка будет расти быстрее рынка
Россия:
Я знаю, что многие не доверяют рублю, но при текущей цене на нефть рубль фундаментально недооценен ( в 2020 году при цене на нефть около 60 рубль был 62 за доллар). Сейчас нефть 68. Сегодняшний курс рубля объясняется возможностью введения санкций против госдолга РФ, а конкретно запрета покупать российские ОФЗ на вторичке. Если санкции введут, то привет трехзнак, но вероятность этого я бы оценил как невысокую и тогда первая цель это 68 рублей за доллар
К сожалению большинство российских акций на хаях, поэтому рекомендаций не так много
1. FIVE (пятерочка и перекресток) - защитный сектор, а это лидер рынка, который развивается очень хорошими темпами. Цена в районе 2400-2450 очень привлекательная. На падении просядет значительно меньше остального рынка. В пандемию при обвале рынка даже был небольшой рост
2. Hydr - руссгидро, еще один защитный актив. Кап затраты будут снижаться и компания в ближайшие годы начнет увеличивать прибыль и платить дивы
3. SNGSP - префы СНГ, самая загадочная компания, которая стоит в разы меньше чем имеет кеша на своих счетах. Тут все просто - за 2020 год будет валютная переоценка, которая будет во много раз больше прибыли и компания заплатит дивы 18-20%. В идеале было набирать по 37 рублей, но 40 думаю все еще хорошая цена
4. Золотодобытчики (Полюс PLZL и Полиметал POLY). У Полюса самая дешевая себестоимость добычи в мире. Сам держу с цен еще 5к за акцию, сейчас уже 14к, но при росте инфляции золото обычно хорошо растет)
5. Mail - мне компания не очень нравится, но по фундаменталу есть недооценка и поддержка на уровне 1800 очень сильная -
Еще сегодня начались торги акция CPNG это так называемый корейский Амазон. Я принимал участие в IPO, которое было вчера. Рост в первый день очень неплохой
-
barbeysize, Влияние диспы безусловно есть, но я повторюсь - у меня портфель имеет бету больше единицы и на росте всегда будет обгонять индекс, так как же как на падении всегда проигрывать индексу, но как мы знаем растет индекс чаще чем падает. И еще я надеюсь все же готовится к падениям и увеличивать долю хеджа перед падениям (защитные сектора, кеш, золото).
-
Friend_, Я не специалист в крипте, хотя часть портфеля держу в крипте. Думаю сейчас будет финальный вынос и потом жесткая коррекция к уровням 20к-30к за биток, но как вы понимаете это вилами на воде писано и таких прогнозистов миллионы.
-
shabalinvlad, Я Игорю предлагал мазу, но во-первых он сразу попросил фору 2%, во-вторых есть сложности учета портфеля. Могу привести две самые простые стратегии как обогнать индекс:
1. IPO в фф - там есть ограничения по суммам, но средние результаты в нашей группе за 2019 год 300%+, за 2020 400%+. Понятно, что это был пик хайпа и такой доходности на дистанции не будет, но в 2021 думаю индекс обгоним с запасом.
2. Торговля "арбитражных" роботов (пишу роботов не сам). За последние 3 года средний результат 50% в рублях на российском рынке (ИИС). Если не будет обвала рубля сиплого будем обгонять с запасом. -
-
Цитата (sovpaden1e @ 12.3.2021)
У Mercatora в блоге линией идёт идея пассивных инвестиций, расхода на 300, выхода на пенсию итак далее, разве то о чем пишет ТС это не активный трейдинг? Как тогда можно сравнивать уровень дискуссии если вы говорите о разных вещах?
Я не трейдер. Я не занимаюсь активным трейдингом, но я занимаюсь среднесрочными инвестициями -1-6 месяцев. Если вижу неэффективность рынка или то что компанию просадили на какой-то новости, то я разумеется не упущу возможности спекульнуть: в 2020 фейсбук падал резко до 210 долларов на отказе части компаний размещать там рекламу), baba резко падала на новости об отмене IPO ее дочки, ГМК падал на новости об аварии, Газпром падал на новостях о санкция к северному потоку 2 и т.д. К тому же часть портфеля у меня куплена в "долгосрок " и ее я почти не трогаю - в основном это дивидендные компании и рейты. -
Цитата (Vitamin_ @ 12.3.2021)
Привет Макс. Классное начало. Вопрос. Что думаешь по поводу концепции эффективного рынка, неоднократно высказываемой и тут ?
За счет чего собираешься обыгрывать рынок. Как прокачивался в инвестировании
Рынок в моменте может быть очень неэффективен, но на дистанции стремится к эффективности. Не скажу ничего нового - сейчас есть пузырь в техах и когда-то он сдуется, но это не значит, что перед этим он не надуется еще больше.
Прокачиваться - получать больше информации - у меня два основных источника - телеграмм и ютуб. -
-
Цитата (edelweiss @ 12.3.2021)
Привет. Что думаешь о китайских компаниях? Большинство инвест-банков прогнозируют что этот рынок покажет самый большой рост в 2021 году. Рассматривал такие компании как Baidu, Alibaba, JD, NetEase?
Думаю, что Китай на большой дистанции будет дорожать быстрее Америки, так как по мультипликаторам JD и BABA сильно дешевле Амазона, но в краткосрочной перспективе возможно падение из-за боязни сильного вмешательства регулятора в дела компании и сегодняшняя новость по BABA этому подтверждение. -
Цитата (mewezaso @ 12.3.2021)
Мне кажется довольно символично, что Максим решил написать об инвестициях и рынок IT гигантов начал обваливаться прямо в АД. Не удивлюсь если будет такая же яма, как и год назад:)
Про позицию Игоря Меркатора, вот например график роста 3 фондов от Vanguard (везде дивиденды реинвестируются). Желтая VOO - S&P500, зеленая VTI - рынок США, синяя VGT - крупнейшие IT компании США. График за последние 10 лет, я когда разбирался, пару часов смотрел разные варианты с разными разбивками по датам, в абсолютном большинстве вариантов VGT показывал результаты лучше. При этом сам Игорь парень умный, и постоянно пишет очень разумные вещи, поэтому спорить с ним я не хотел, тем более что именно его блог подтолкнул меня к инвестициям. Игорь так же может быть прав, по причине того, что действительно похоже что в ИТ секторе надувается пузырь, и когда то он может очень жестко обвалиться, и графики подравняются.
Вдобавок, я при том, что уже некоторое время стараюсь досконально разобраться в фондовом рынке, понятия не имею, как должна выглядеть линия ЕВ:)
На дистанции с 2000 года после обвала доткомов IT стабильно обгоняет сиплого ( и это при том, что те же IT гиганты составляют 20% от сиплого) и рост сиплого во многом связан с ростом как раз IT гигантов - без них там все совсем плохо. -
Цитата (Mercator @ 12.3.2021)
Макс, два с половиной вопроса.
1. Какой отрыв от SnP500 ты считаешь достаточным для того, чтобы игра стоила свеч? В процентах годовых. И в какой процент ты оцениваешь своё преимущество (по ЕВ)?
2. Сколько часов в год ты намерен посвятить этой деятельности?
Вопросы без подвоха, хочу понять, на какой выхлоп ты рассчитываешь, ввязавшись в активную торговлю супротив пассивных инвестиций.
1.Игорь мне сложно измерить это в цифрах, думаю дистанцию тут не набить и за всю жизнь. IPO будет сильно обгонять, но я вряд ли готов туда вкладывать 100% капитала.
2. В данный момент получается много - 7-8 часов в день, но в будущем думаю существенно сократить время, так как вначале было много пробелов и хотел разобраться в вопросах, которые достаточно понять один раз (фьючерсы, опционы, как оценивать фундаментал, вопросы налогов и т.д.)
Я не занимаюсь активной торговлей - 2-3 сделки в день и со временем думаю будет сильно меньше, так как сейчас я как раз занят сокращением количества позиций в портфеле (понял, что излишняя диверсификация вредит). -
Сегодня хотел бы рассказать о том какой сектор на мой взгляд сейчас недооценен.
Это сектор healthcare
Он прилично отстал от остального рынка и многие компании находятся вблизи минимумов за долгое время. Подробно описывать своих фаворитов не буду. Вот мой список
1. Мерк MRK (75)
2. Bristol-Myers Squibb BMY (60)
3. Пфайзер PFE (34,5)
4. Regeneron Pharmaceuticals (470)
Это то, что можно покупать как в долгосрок, так и среднесрочно, так как сектор во многом защитный. Дивы платят все в районе 3%.
Не включил сюда Abbott Labs (дорогая по мультипликаторам и цена вблизи максимумов, по 95 с удовольствием докуплю)) и AbbVie (очень большой долг, заканчивается патент на лидера Хумиру, высокая цена). Последнюю я брал по 85 из-за дивов, но половину позы уже слил. Еще держу Biogen BIIB, но там у меня четкая цель - 350. Жду эту цену при одобрении FDA лекарства от болезни Альцгеймера.
Из того, что является более рискованным вариантом - тут многое будет зависеть от новостей, которые будут выходить по компаниям.
1. G1 Therapeutics GTHX(23,5) Тут возможен рост к уровню 40 на хороших новостях
2. Мой любимец Schrodinger SDGR (80), на этой неделе увеличил позу по цене 65, а набирать начал по 50 Тут цели заоблачные - 300 и выше. Могу быть необъективен - очень нравится компания
3. Global Blood Therapeutics GBT - держу в долгосрок
4. Kala Pharmaceuticals KALA - спекулятивная идея на компанией с маленькой капой.
5. bluebird bio BLUE - идея не моя, но мне нравится
Большинство спекуляций связано как раз с биотехами, но все описать это надо очень много времени.
Вот ролик, где подробно разобраны часть компаний этого сектора
https://www.youtube.com/watch?v=bTAui-XMU-E -
Цитата (Mercator @ 12.3.2021)
Для всех: моё предложение всё еще в силе: любой, кто хочет, может выступить против VOO, расчет через год пропорционально достигнутым результатам.
Что касается форы, то мне, как человеку, уверенному в том, что во что ни вкладывайся, ЕВ не изменится (речь о покупке отдельных акций и любых ЕТФ на акции, входящие в снп), нет смысла затевать пари без форы, ведь согласно моей религии, оно (пари) будет нулевым по ожиданию. Так что 2% годовых гандикапа - необходимое условие.
Ну, а что до сложности учета портфеля, то тут уже есть обкатанный в предыдущем пари механизм. Открывается допсчет у брокера на небольшую сумму (например, на $1000), где проводятся реальные сделки (можно торговать дробными акциями). В конце года умножаем результат на 100 (если спор на 100к) и рассчитываемся. Комиссионные тоже уменьшаем в 100 раз. В общем, не бином ньютона.
Отдельный счет открывать сложно, к тому же там есть ряд ограничений. Я готов например все мои сделки по IPO за год против VOO. Тут я готов дать фору 2%, хотя если честно это дохрена для долларов. -
-
Цитата (mewezaso @ 12.3.2021)
Если ТС не против, дам ссылочку на ютуб канал Дмитрия Солодина. Он регулярно зовет к себе разных интересных гостей, из разных секторов и разных компаний, и планка довольно высокая.
Mongoose, я последнее время думал сильно наращивать долю в United Health(UNH), выглядит как довольно безопасное(и тоже перспективное) вложение. Что думаешь?)
Солодин - топовый чувак.
Что касается UNH, то подробно не изучал. Если честно не очень люблю покупать компании на хаях, а тут как я понимаю, как раз, исторический хай сейчас. -
Цитата (edelweiss @ 12.3.2021)
Можешь рассказать о своих основных каналах тг и ютуб по инвестициям, которые смотришь.
Еще такой вопрос интересует, какой брм используешь для среднесрочных инвестиций. То есть допустим, вижу я сейчас ГМК слишком перепродали на новостном фоне о подтоплениях рудников и условно у меня есть 1 млн, на какую долю нужно входить?
Список слишком длинный, особенно в телеге, на ютубе
1. обзор IPO Invest Base https://www.youtube.com/channel/UCC3D53bxsOLt99bSqr9vwTg
2. Вредный инвестор https://www.youtube.com/channel/UCbhXz_OPX3B0eTimt24PGVQ
3. Дмитрий Матиевский https://www.youtube.com/channel/UC2_Ws59NmsOfyCRIw9ElpWQ
4. Инвестиции на диване https://www.youtube.com/channel/UC7iIEa8VyKW2qTNTpH89YPA
5. Деньги не спят (это больше развлекательный) https://www.youtube.com/channel/UCo1RPtO57Izwy2wjBmPMjCw
На этих каналах смотрю все ролики, есть еще часть на которых смотрю часть типа новостей инвест фьюча и т.д. -
Еще такой вопрос интересует, какой брм используешь для среднесрочных инвестиций. То есть допустим, вижу я сейчас ГМК слишком перепродали на новостном фоне о подтоплениях рудников и условно у меня есть 1 млн, на какую долю нужно входить?
И еще интересует такой момент, если например не смотря на наши планы цена пошла вниз, что делаешь в этом случае на среднесрочных позициях? Удерживаешь в долгосрок, если нет какой то критической информации значительно меняющей наш предыдущий анализ ситуации?
Я стараюсь не входить ни в какую компанию больше чем на 5% от портфеля, за раз не входить больше чем на 1% от портфеля.
В случае падения докупаю, если считаю компанию привлекательной до уровня максимум 5% от портфеля.
Исключения по 5% бывают следующие:
1. облигации надежных эмитентов
2. Краткосрочные маневры (например до 2021 года покупка облигаций с целью уменьшения налогов)
3. Евробонды топовых компаний типа газпрома
4. Надежные компании в которых держу 5% на долгосрок и хочу еще взять 1-3% среднесрочно (например Интел так недавно брал, когда цена падала до 45) По 60 вышел и оставил себе 5% от портфеля.
Рисковые спекуляции обычно беру на 0,1-0,25% от портфеля.
2 человека читают эту тему (1 пользователь, 1 гость):
Зачем регистрироваться на GipsyTeam?
- Вы сможете оставлять комментарии, оценивать посты, участвовать в дискуссиях и повышать свой уровень игры.
- Если вы предпочитаете четырехцветную колоду и хотите отключить анимацию аватаров, эти возможности будут в настройках профиля.
- Вам станут доступны закладки, бекинг и другие удобные инструменты сайта.
- На каждой странице будет видно, где появились новые посты и комментарии.
- Если вы зарегистрированы в покер-румах через GipsyTeam, вы получите статистику рейка, бонусные очки для покупок в магазине, эксклюзивные акции и расширенную поддержку.
Всем добрый день.
Многие старожилы меня помнят, как игрока Капов высоких лимитов, но их я уже давно забросил. В покер я по прежнему играю, в данный момент в 6+, но этот блог будет не про покер - он будет про инвестиции. Скажу честно - на мысль открыть блог меня натолкнуло чтение нескольких страниц блога Игоря (Меркатора). К сожалению уровень дискуссии мне показался низким. Сразу хочу сказать - его идея вложить деньги в широкий рынок сама по себе неплохая и это намного лучше чем перевести деньги в доллары и под подушку, лучше чем открыть вклад и лучше еще кучи вещей, но моя цель максимизация прибыли. Например в августе, когда я анализировал компании из индекса СНП500 по итогам с начала года - только около 50 компаний показывали рост, а остальные 450 были в минусе. Подавляющую часть роста индексу СНП500 (сиплому) - давал faamg (фейсбук, амазон, эпл, майкрософт и гугл). Основная проблема тех, кто инвестирует в весь индекс состоит в том, что они инвестируют в кучу компаний зомби (компании, которые работают в минус, но существуют за счет практически бесплатных кредитов). К слову сказать часть этих компаний бы давно прекратило существование, если бы не популярность различных индексных ETF, благодаря которым акции этих компаний кто-то покупает и на них есть спрос.
Я считаю, что при инвестировании можно быть более гибким и играть на перекосах рынка. Например в сентябре в америке при цене нефти около 40 долларов большинство крупных нефтяных компаний (RDS, Vlo, PSX, XOM, COP, TOT и т.д.) укатали на уровень, когда цены на нефть были отрицательные. Это был яркий пример неэффективности рынка и вопрос был только, когда устранится эта неэффективность. Я начал откупать нефтяные компании, а они падали каждый день, я удивлялся и продолжал наращивать позиции. RDS я начал брать на уровнях 28 за акцию (нижняя точка 23, VLO на уровнях 50 за акцию (нижняя точка35) и т.д. Почему это происходило? на рынке была коррекция и некоторые сектора пролили больше чем нужно. RDS сейчас уже 44 доллара, а VLO 82 доллара, а еще все нефтяные компании платят огромные дивы 5-8%. На нижних точках покупки дивы были уже двузначные. При этом faang был уже прилично перекуплен по фундаменталу, а это примерно 20% индекса. В итоге когда начался рост нефтянка обогнала индекс в разы. Примерно такая же ситуация была в финансовом секторе - там я набирал позы в MTB и JPM (по факту все банки выросли примерно одинаково), но рынок обогнали прилично.
Как итог - за прошлый год я обогнал индекс в несколько раз и это при том, что я полностью пропустил главное ралли года в faamg (мне все время казалось, что они перекуплены и будет откат). К слову я уверен, что откат будет обязательно и это вопрос времени. Как только ФРС намекнет, что будет повышать ставки начнется мощная коррекция, а ФРС это сделает когда будет расти инфляция, а это случится неизбежно при открытии экономики и возобновлении трат населением. В 2019 году я тоже обогнал индекс. Обгоню ли я в этом году - неизвестно, так как бета моего портфеля больше единицы и обгонять рынок я буду на растущем рынке (это к слову большинство периодов), на падающем падать я буду сильнее, но надеюсь, что смогу грамотно захеджировать риски.
Оставлю тут свою реф ссылку для регистрации у фф
https://tradernet.ru/anketa?utm_campaign=pfu1191136